Um modelo fuzzy comportamental para análise de sobre-reação e sub-reação no mercado de ações.

• Ano de defesa: 2007
• Autor(a) principal: Aguiar, Renato Aparecido
• Tipo de documento: Tese
• Tipo de acesso: Acesso aberto
• Idioma: por
• Instituição de defesa: Biblioteca Digitais de Teses e Dissertações da USP
• Palavras-chave em Português: Ações; Behavioral finance; Fuzzy sets; Lógica Fuzzy (Aplicações); Mercado financeiro; Overreaction; Stocks classification; Underreaction
• Link de acesso: http://www.teses.usp.br/teses/disponiveis/3/3139/tde-05042017-143441/

Neste trabalho é proposto um novo modelo para análise empírica de sobre-reação e sub-reação no mercado de ações. O modelo proposto é baseado em uma técnica de classificação de padrão fuzzy, que permite estabelecer uma relação com as heurísticas de representatividade e ancoramento, oriundas da teoria de finanças comportamentais. O modelo é usado para classificar ações com base nos índices financeiros de companhias abertas. Resultados numéricos ilustram o procedimento de análise para ações do setor de petróleo/petroquímica e do setor têxtil do mercado brasileiro, com indicadores financeiros relativos ao período de 1994 a 2005.