[pt] O IMPACTO DA TRIBUTAÇÃO NA ESCOLHA DE PRODUTOS DE ACUMULAÇÃO DE RECURSOS DE LONGO PRAZO

• Ano de defesa: 2005
• Autor(a) principal: MARIANA AROZO BENICIO DOS SANTOS
• Tipo de documento: Tese
• Tipo de acesso: Acesso aberto
• Idioma: por
• Instituição de defesa: MAXWELL
• Palavras-chave em Português: [pt] FUNDO DE INVESTIMENTO; [pt] SEGURO DE VIDA; [pt] ACUMULACAO DE RECURSOS; [pt] PREVIDENCIA COMPLEMENTAR; [pt] INVESTIDOR INDIVIDUAL; [pt] TRIBUTACAO; [en] INVESTMENT FUND; [en] LIFE INSURANCE; [en] WEALTH ACCUMULATIONS; [en] RETIREMENT SAVING ACCOUNT; [en] INDIVIDUAL INVESTOR; [en] TAXES
• Link de acesso: https://www.maxwell.vrac.puc-rio.br/colecao.php?strSecao=resultado&nrSeq=7153&idi=1; https://www.maxwell.vrac.puc-rio.br/colecao.php?strSecao=resultado&nrSeq=7153&idi=2; http://doi.org/10.17771/PUCRio.acad.7153

[pt] O propósito deste trabalho é analisar o impacto da tributação na seleção de produtos de acumulação de recursos de longo prazo sob o ponto de vista de um investidor individual. Para o investidor tributado e avesso a risco é realizada uma simulação de seu patrimônio final líquido de impostos sob três estratégias distintas: aplicação em fundo de investimento, aplicação em plano de previdência PGBL e aplicação em seguro de vida com cobertura por sobrevivência VGBL. Além da hipótese de resgate total dos recursos, é realizada a comparação dos veículos sob a ótica do recebimento de uma renda mensal após o período de acumulação. São examinados diferentes horizontes de investimento, saldos acumulados iniciais, faixas de renda, taxas de retorno e tipos de fundos onde estarão aplicados os recursos. O trabalho incorpora as alterações das regras tributárias divulgadas no final de 2004 e início de 2005 (Leis 11.033/2004 e 11.053/2004 e suas regulamentações) e se propõe a auxiliar os investidores na escolha do melhor veículo de investimento.