[pt] ESTIMAÇÃO SIMULTÂNEA DE PREFERÊNCIAS TEMPORAIS E AVERSÃO AO RISCO: EVIDÊNCIA COM UNIVERSITÁRIOS NO BRASIL

• Ano de defesa: 2018
• Autor(a) principal: PAULO VICTOR CUNHA PORTO
• Tipo de documento: Tese
• Tipo de acesso: Acesso aberto
• Idioma: por
• Instituição de defesa: MAXWELL
• Palavras-chave em Português: [pt] FINANCA COMPORTAMENTAL; [pt] PREFERENCIA AO RISCO E TEMPO; [pt] TEORIA DO PROSPECTO; [en] BEHAVIORAL FINANCE; [en] TIME AND RISK PREFERENCES; [en] PROSPECT THEORY
• Link de acesso: https://www.maxwell.vrac.puc-rio.br/colecao.php?strSecao=resultado&nrSeq=34217&idi=1; https://www.maxwell.vrac.puc-rio.br/colecao.php?strSecao=resultado&nrSeq=34217&idi=2; http://doi.org/10.17771/PUCRio.acad.34217

[pt] O desenvolvimento do campo de pesquisa em Finanças Comportamentais nos mostrou que por diversas vezes violamos postulados de racionalidade estrita utilizados pela Teoria da Utilidade Esperada e demais ferramentais ortodoxos de análise de decisões sob incerteza. Neste contexto, este trabalho utilizou como estrutura analítica alternativa as formas funcionais derivadas da Teoria do Prospecto e, tendo em vista esse modelo, foi replicado um experimento consolidado na literatura em uma amostra composta de alunos da Pontifícia Universidade Católica do Rio de Janeiro (PUC-Rio), sendo o objetivo estimar por máxima verossimilhança os parâmetros de risco e preferências temporais dos respondentes. Os resultados encontrados foram coerentes com outras evidências presentes na literatura, cabendo ressaltar que, para estes respondentes e talvez por sua formação, a modelo tradicional de desconto contínuo se mostrou uma aproximação melhor do que o previsto.