Modelos multivariados dinâmicos: análise de contágio nos mercados de derivativos agropecuários

• Ano de defesa: 2006
• Autor(a) principal: Mól, Anderson Luiz Rezende
• Tipo de documento: Tese
• Tipo de acesso: Acesso aberto
• Idioma: por
• Instituição de defesa: Universidade Federal de Lavras; Programa de Pós-Graduação em Administração; UFLA; brasil; Departamento de Administração e Economia
• Palavras-chave em Português: Bolsa de mercadorias; Commodity exchanges; Mercado futuro; Futures market; Café; Coffee; Bovino - Pesquisa; Cattle - Research; Negócios Internacionais; Crescimento, Flutuações e Planejamento Econômico
• Link de acesso: http://repositorio.ufla.br/jspui/handle/1/11072

The present papers makes an analysis of identification on the evidence of Volatileness transmission and contagion in the futures market of the Brazilian agricultural commodities, in specific, coffee and beef market. It is analyzed, therefore, the hypothesis of contagion existence and it is tested starting from the estimate of multivariate models volatility. Having evidence of the breaking structural existence in the volatíleness structure of the commodities historical series of beef and coffee and such breaking could be associated with the financial crises, suggests contagion evidence. The resulte gotten in this thesis supply evidence favorable to the contagion hypothesis.