Descoberta de preço nos mercados futuros agrícolas : um exercício para Rosário, São Paulo e Chicago, de 2000 a 2023

• Ano de defesa: 2024
• Autor(a) principal: Hermann, Guilherme Rissi Silva
• Tipo de documento: Dissertação
• Tipo de acesso: Acesso aberto
• Idioma: por
• Instituição de defesa: Pontifícia Universidade Católica do Rio Grande do Sul; Escola de Negócios; Brasil; PUCRS; Programa de Pós-Graduação em Economia do Desenvolvimento
• Palavras-chave em Português: Bolsas de Mercadoria; Commodities; Preços; Hedge; SUR; CIENCIAS SOCIAIS APLICADAS::ECONOMIA
• Link de acesso: https://tede2.pucrs.br/tede2/handle/tede/11321

Este artigo possui o objetivo central de identificar a descoberta dos preços de milho, soja e trigo entre as negociações futuras nas bolsas de mercadorias da Argentina, do Brasil e dos Estados Unidos da América. Destarte, observa-se os preços e os volumes financeiros de tais commodities para o período de 2000 a 2023, modelando-os em conjunturas nacionais e internacionais. Estima-se os modelos a partir do método SUR, uma vez que tal permite auferir a intensidade da correlação entre os erros. A partir disso, identifica-se 𝒾) correlação significativa entre os preços, 𝒾𝑖) volumes financeiros não representativos à descoberta de preços e 𝒾𝑖𝑖) oportunidades para a definição do hedge.