[pt] ANÁLISE DE RISCO PARA CARTEIRAS NÃO LINEARES: UMA APLICAÇÃO AO MERCADO DE ENERGIA E PETRÓLEO

• Ano de defesa: 2014
• Autor(a) principal: JOANA GOMES AZARA DE OLIVEIRA
• Tipo de documento: Tese
• Tipo de acesso: Acesso aberto
• Idioma: por
• Instituição de defesa: MAXWELL
• Palavras-chave em Português: [pt] VALOR EM RISCO; [pt] PORTFOLIOS NAO LINEARES; [pt] WTI; [pt] OPCOES; [pt] DERIVATIVOS; [pt] ANALISE DE RISCO; [en] VALUE AT RISK; [en] NON LINEAR PORTFOLIOS; [en] WTI; [en] OPTIONS; [en] DERIVATIVES; [en] RISK ANALYSIS
• Link de acesso: https://www.maxwell.vrac.puc-rio.br/colecao.php?strSecao=resultado&nrSeq=22811&idi=1; https://www.maxwell.vrac.puc-rio.br/colecao.php?strSecao=resultado&nrSeq=22811&idi=2; http://doi.org/10.17771/PUCRio.acad.22811

[pt] Houve um salto de conhecimento na área de derivativos nos anos 70, com destaque para a divulgação das pesquisas de Fisher Black, Myron Scholes e Robert Merton sobre o apreçamento de opções. Desde então, várias pesquisas têm sido realizadas no intuito de encontrar uma métrica de risco adequada às carteiras não lineares, dado que ainda não há um consenso sobre a métrica ideal para estas carteiras, cuja aceitação possa ser comparada à do VaR para carteiras lineares, surgido nos anos 90. Esta pesquisa tem como objetivo comparar a eficiência de algumas métricas de risco na mensuração de risco em carteiras de opções de WTI (West Texas Intermediate). Para tal, calcula-se o valor em risco utilizando diversas metolodogias apresentadas no meio acadêmico e compara-se sua eficácia em relação à à avaliação plena, realizada através do método full Monte Carlo.